As demandas físicas da IA atingiram um muro de infraestrutura. À medida que a Big Tech continua a se concentrar no treinamento de modelos maiores e no fornecimento de chips mais rápidos, um gargalo primitivo está sendo exposto.
“A inteligência artificial será impulsionada pela força”, disse o ex-secretário de Energia dos EUA, Rick Perry, durante a apresentação de abertura do Yahoo Finance.
De acordo com o ex-governador do Texas, a produção de energia e a indústria da construção são dois “fatores limitantes” críticos que determinarão quais regiões e empresas serão capazes de realmente implementar a IA em escala.
O poder não é mais uma questão teórica para este setor. As grandes empresas de tecnologia – principalmente Google (GOOGL, GOOG), Meta (META), Amazon (AMZN) e Microsoft (MSFT) – estão investindo pesadamente em energia nuclear para contornar a envelhecida rede nacional. O acordo da Microsoft com a Constellation Energy (CEG) para reiniciar Three Mile Island e o acordo do Google com a Kairos Power destacam o apetite insaciável por elétrons livres de carbono disponíveis 24 horas por dia, 7 dias por semana.
Esta crise infra-estrutural está a criar um novo cenário competitivo no qual os pioneiros do mercado e os países ricos em energia têm uma clara vantagem.
Perry apontou o Mississippi e o Texas como estados que poderiam “progredir” simplificando o processo de construção de energia de base tradicional – petróleo, gás e carvão – ao mesmo tempo que apoiam a energia nuclear como uma solução a longo prazo.
Ele previu que as regiões despreparadas ficariam “coçando a cabeça” e seriam forçadas a comprar energia cara dos seus vizinhos mais favoráveis à indústria.
Para os investidores, este cepticismo pode ter mais a ver com o segundo factor limitante: negociações qualificadas. Perry observou que “treinar” pessoas em HVAC, elétrica e carpintaria é tão importante quanto a própria energia.
A escassez de mão-de-obra representa uma ameaça tangível. Actualmente, os Estados Unidos enfrentam um défice de quase 400.000 trabalhadores em profissões especializadas.
Assim, mesmo que o capital para os centros de dados esteja disponível, a mão-de-obra e o equipamento não estão. Os problemas da cadeia de abastecimento já forçaram empresas como a empresa de Perry, a Fermi America, a “romper a linha” para assegurar as turbinas da Siemens antes que os concorrentes as pudessem adquirir, deixando efectivamente os retardatários a competir por recursos escassos.
Estas questões da cadeia de abastecimento representam um desafio importante, tangível e muitas vezes esquecido.
A realidade física da IA contradiz directamente a narrativa dominante em Silicon Valley de disrupção digital e baixos custos de activos. O boom da inteligência artificial é, na sua essência, uma revolução infra-estrutural.
Para Wall Street, o verdadeiro custo da IA poderá ser muito mais elevado e o cronograma mais lento do que sugerem as actuais projecções, em grande parte devido à dificuldade de construir a infra-estrutura real.
